---

Менеджер нескольких валютных счетов Z-X-N
Принимает глобальные операции агентства по счетам в иностранной валюте, инвестиции и транзакции
Помощь семейным офисам в автономном управлении инвестициями

---



В двустороннем торговом сценарии инвестиций на Форекс трейдерам необходимо глубоко понимать внутреннюю взаимосвязь между механизмами стоп-лосса и торговыми циклами. Это понимание имеет решающее значение для построения разумных торговых стратегий.

---

С точки зрения существенных различий в торговых циклах, логика применения стратегий стоп-лосса значительно различается. Особенно важным моментом является то, что когда рынок обсуждает операции стоп-лосса, его основной сценарий применения всегда фокусируется на краткосрочной торговле. Это связано с тем, что основная цель краткосрочной торговли — захватить краткосрочные колебания цен на рынке и получить поэтапную прибыль за счет быстрого входа и выхода. В краткосрочной перспективе рынок сильно подвержен влиянию таких факторов, как политические новости, потоки капитала и неожиданные события, а неопределенность ценовых движений значительно выше, чем у долгосрочных трендов. Установка стоп-лосса в данный момент позволяет эффективно контролировать риск отдельной сделки, избегать неожиданных потерь из-за краткосрочных разворотов цен, защищать сохранность средств на счете и резервировать операционное пространство для последующих краткосрочных сделок.
В отличие от краткосрочной торговли, долгосрочная торговля принципиально отличается от нее по логике контроля рисков и фиксации прибыли. Это также определяет, что долгосрочная торговля гораздо меньше фокусируется на уровнях стоп-лосса или тейк-профита, чем краткосрочная. Решения в долгосрочной торговле в большей степени основаны на стабильных и устойчивых факторах, таких как макроэкономические фундаментальные показатели, тенденции денежно-кредитной политики крупнейших экономик и долгосрочные тенденции валютных курсов. Трейдеры уже сформировали относительно четкое суждение о долгосрочной тенденции рынка до открытия позиции, и период удержания позиции часто охватывает несколько месяцев или даже лет, стремясь получить существенную прибыль от долгосрочных тенденций валютных курсов. В этом процессе краткосрочные колебания цен рассматриваются как нормальные коррекции в рамках долгосрочной тенденции. Частые стоп-лосс ордера могут привести к преждевременному выходу из позиции до разворота тренда, что упускает последующие значительные возможности для получения прибыли. Аналогично, установление целевых уровней прибыли не является основной задачей долгосрочной торговли. Долгосрочные трейдеры отдают приоритет постепенному росту прибыли вдоль тренда, а не преждевременной фиксации прибыли на фиксированных целевых уровнях. Если не происходит фундаментального сдвига в макроэкономических показателях или явного разворота долгосрочного тренда, фиксация прибыли, как правило, не осуществляется легкомысленно.
Поэтому трейдерам, занимающимся двусторонней торговлей на Форекс, необходимо четко определить применимые границы своих стратегий стоп-лосса в зависимости от выбранного ими торгового таймфрейма. Они должны избегать слепого применения краткосрочной логики стоп-лосса к долгосрочной торговле или пренебрежения настройками стоп-лосса в краткосрочной торговле, что приводит к неконтролируемому риску. Только путем разработки соответствующих стратегий контроля рисков и операционных стратегий, основанных на присущих торговому таймфрейму характеристиках, можно более эффективно сбалансировать риск и доходность в условиях двусторонних колебаний валютного рынка.

В двусторонней торговле на рынке Форекс инвесторы часто сталкиваются с различными сложными терминами, но не следует вводить их в заблуждение этими замысловатыми названиями.

---

Торговля на рынке Форекс по сути является разновидностью торговли с использованием кредитного плеча, официально известной как маржинальная торговля на Форекс. В Гонконге этот метод торговли обычно называется маржинальной торговлей на Форекс, что является транслитерацией от «Forex Margin» (маржа на Форекс). В качестве существительного «Margin» по значению похоже на «Edge» (преимущество), означающее «преимущество»; В качестве глагола слово «маржа» имеет такие значения, как «граничить», «добавить примечание», «оплатить страховые взносы». Таким образом, маржинальная торговля на Форекс фактически относится к методу торговли, который обеспечивает страхование или маржу для операций на Форекс.
Однако за последнее десятилетие популярность маржинальной торговли на Форекс постепенно снизилась. Крупные банки Гонконга в значительной степени прекратили предоставление услуг маржинальной торговли на Форекс. В то же время инвесторы на Форекс постепенно стали меньше поддаваться влиянию модной терминологии. Гонконг перестал быть раем для инвестиций на Форекс, и гонконгские брокеры, предоставляющие маржинальную торговлю на Форекс, постепенно утратили свою привлекательность. Эти брокеры предлагают очень ограниченный спектр торговых продуктов на Форекс, не удовлетворяя потребности крупных инвесторов. Поэтому уход крупных фондов с рынка Форекс в Гонконге, несомненно, является мудрым решением. Например, популярные среди крупных инвесторов стратегии кэрри-трейда, такие как ZARJPY, MXNJPY и TRYJPY, просто недоступны на валютном рынке Гонконга. Ни банки Гонконга, ни форекс-брокеры не предлагают эти инвестиционные возможности.

В двусторонней торговле на рынке Форекс печальным фактом является то, что подавляющее большинство трейдеров находятся в убытке. Это явление трудно изменить, поскольку его корни лежат в человеческой природе.
Хотя с течением времени многое может измениться, слабости человеческой природы остаются неизменными. Трейдеры часто рассматривают торговлю на Форекс скорее как азартную игру, чем как серьезное инвестиционное предприятие. Они всегда стремятся разбогатеть за одну ночь и достичь финансовой свободы с помощью торговли с высоким кредитным плечом. Однако такой менталитет часто приводит к ненасытной жадности, когда прибыль, и к страху и тревоге, когда убытки. Эти слабости человеческой природы бесконечно усиливаются на рынке, становясь первопричиной потерь.
Многие трейдеры одержимы поиском так называемого «святого Грааля» и секретной формулы, пытаясь найти на 100% точный индикатор или торговую систему для прогнозирования каждого рыночного колебания. Однако они игнорируют фундаментальный факт: рынок — это, по сути, игра вероятностей, и нет никакого секретного метода, который мог бы точно предсказать будущее. Между тем, многие трейдеры используют физическое усердие, чтобы замаскировать интеллектуальную лень. Они могут засиживаться допоздна, читая бесчисленные аналитические статьи, но никогда не тратят время на проверку своих торговых результатов или размышления о своей торговой логике и стратегиях управления капиталом.
В конечном счете, успешными трейдерами на рынке Форекс часто оказываются те, кто отказывается от краткосрочной торговли и принимает долгосрочную инвестиционную стратегию, накапливая богатство за счет бесчисленных сделок с небольшими позициями. Они отвергают фантазию о мгновенном обогащении и вместо этого принимают стратегию постепенного накопления богатства в долгосрочной перспективе. Хотя успешные трейдеры неустанно делятся своим опытом, обучая новичков отказываться от краткосрочной торговли, принимать долгосрочные инвестиционные стратегии и следовать философии постепенного накопления богатства, правила 8020 и 9010 остаются труднорушимыми. Это происходит потому, что человеческие слабости сохраняются, и именно эти слабости являются ключевыми факторами, препятствующими успеху большинства людей. Возможно, именно это осознание беспомощности заставляет многих успешных людей отказываться от желания помогать другим. Успешные люди находят подходящие им методы, в то время как неуспешные часто испытывают трудности с поиском правильного пути.

В двусторонней торговле на рынке Форекс трейдеры, придерживающиеся долгосрочных инвестиций, возможно, не добьются быстрой славы и богатства, но с определенным капиталом относительно легко обеспечить себе стабильный доход.

---

Суть долгосрочной инвестиционной стратегии заключается в противодействии краткосрочным рыночным колебаниям за счет долгосрочного удержания активов, тем самым извлекая выгоду из стабильных рыночных тенденций. Хотя эта стратегия не может принести мгновенное богатство, она может обеспечить значительное накопление капитала в долгосрочной перспективе, предоставляя инвесторам надежную экономическую безопасность.
По мере того, как трейдеры осваивают все знания, здравый смысл, опыт, методы и базовые психологические навыки инвестирования на Форекс, они постепенно осознают ограничения краткосрочной торговли. Основная причина, по которой краткосрочная торговля затрудняет внедрение долгосрочной стратегии, заключается в ограничениях розничных инвесторов. Из-за крайне короткого времени удержания позиции, обычно составляющего всего несколько десятков минут или часов, после открытия позиции очень высока вероятность возникновения плавающих убытков. Ограниченные как временем, так и психологическими факторами, розничные инвесторы не имеют ни достаточно времени, чтобы дождаться полного развития тренда, ни терпения и самообладания для удержания позиций, часто поспешно закрывая убыточные позиции еще до того, как тренд сформировался. Эта торговая модель мешает им понять более глубокий смысл принципа «покупай дешево, продавай дорого; продавай дорого, покупай дешево», что в конечном итоге приводит к их вытеснению с рынка. Инвесторы, которые смогли закрепиться на валютном рынке, несомненно, являются профессионалами, которые действительно поняли и освоили эти принципы.
Поэтому трейдеры на рынке Форекс с большой вероятностью выбирают долгосрочный инвестиционный подход. Выбор долгосрочных инвестиций означает выбор правильного инвестиционного пути. Имея определенный капитал, как правило, можно зарабатывать на жизнь инвестициями. Однако необходимым условием является умеренный капитал. Если капитал слишком мал, инвесторам будет трудно противостоять рыночным колебаниям, и смысл инвестиций значительно уменьшится. Конечно, хотя умеренный капитал может удовлетворить потребности в заработке, относительно сложно прославиться на рынке Форекс. Однако, имея очень большой капитал, можно выделиться на рынке и добиться славы и богатства.

В сценарии двусторонней торговли на рынке Форекс существует важное заблуждение, которого следует опасаться обычным трейдерам: многие, руководствуясь рыночным ажиотажем или односторонним опытом, ошибочно считают внутридневную торговлю предпочтительным путем к прибыли. Однако с точки зрения реальных торговых правил и пригодности для способностей обычных трейдеров, внутридневная торговля является именно наименее подходящей моделью получения прибыли для обычных трейдеров.

---

Чтобы понять это, сначала необходимо уточнить основные характеристики внутридневной торговли: она относится к типичной категории краткосрочной торговли, и ее ключевой характеристикой является крайне короткий торговый цикл, обычно измеряемый минутами или часами. Трейдерам необходимо завершить операции открытия и закрытия в течение дня, пытаясь получить прибыль за счет небольшой разницы цен, вызванной краткосрочными колебаниями рынка.
Однако эта торговая модель предъявляет к трейдерам чрезвычайно высокие требования. Она требует не только исключительной чувствительности к колебаниям рынка и способности быстро принимать решения, но и умения противостоять психологическому давлению и издержкам, связанным с высокочастотной торговлей. Именно эти способности и качества большинству обычных трейдеров трудно приобрести в краткосрочной перспективе.
Еще более тревожно то, что на валютном рынке некоторые неопытные трейдеры легко вводятся в заблуждение непрофессиональной информацией, когда впервые выходят на рынок. Они могут даже распространять промывающую мозгов риторику, услышанную от так называемых «продавцов курсов», принимая ошибочные взгляды, такие как «дневная торговля — наиболее подходящий способ получения прибыли для обычных трейдеров», за истину в последней инстанции. В действительности это утверждение серьезно противоречит рыночной ситуации и может даже вводить в заблуждение обычных трейдеров. С точки зрения соответствия риска и доходности, внутридневная торговля по сути похожа на «онлайн-азартные игры» — краткосрочные рыночные колебания сильно зависят от случайных факторов, таких как новости и приток капитала, что затрудняет формирование стабильных моделей движения цен. Трейдеры с трудом точно предсказывают направление движения с помощью рационального анализа, часто полагаясь на удачу или субъективные догадки. Это приводит к тому, что подавляющее большинство участников внутридневной торговли теряют деньги, и основная причина их неудач — выбор краткосрочной торговой модели, несовместимой с их возможностями. С вероятностной точки зрения, вероятность успеха краткосрочной торговли крайне низка, поскольку она требует многократного и точного отслеживания краткосрочных колебаний; любая ошибка может свести на нет предыдущую прибыль или даже привести к убыткам. Напротив, вероятность успеха долгосрочных инвестиций значительно выше, поскольку долгосрочная торговля фокусируется на долгосрочных рыночных трендах, которые часто обладают большей логикой и устойчивостью. Пока трейдеры следуют трендовым моделям и избегают слепого участия в краткосрочной торговле, значительные потери маловероятны; на самом деле, потеря денег в долгосрочных инвестициях требует нарушения базовой торговой логики и принципов контроля рисков.
Когда трейдеры на рынке Форекс действительно понимают присущую краткосрочной торговле сложность получения прибыли и вместо этого выбирают долгосрочную инвестиционную модель, принимая основную стратегию «легких позиций в долгосрочной перспективе», они могут действительно встать на путь к стабильной прибыли. В частности, стратегия легких позиций в долгосрочной перспективе требует от трейдеров, после определения долгосрочного рыночного тренда, не стремиться к крупным разовым инвестициям, а диверсифицировать свои средства в многочисленные легкие позиции, постепенно наращивая позиции вдоль направления тренда, указанного скользящими средними. Преимущества этой стратегии проявляются в нескольких аспектах: с точки зрения снижения рисков, управление небольшими позициями позволяет эффективно уменьшить долю плавающих убытков при значительных коррекциях тренда, избегая психологического страха, вызванного чрезмерными разовыми убытками, и предотвращая принятие трейдерами иррациональных решений о стоп-лоссах в панике; в то же время, управление небольшими позициями также предотвращает преждевременное закрытие позиций из-за чрезмерной жадности, когда тренд продолжается и появляются значительные плавающие прибыли, тем самым избегая упущенной возможности получения прибыли от последующего тренда. С операционной точки зрения, эта стратегия позволяет избежать как «преждевременного стоп-лосса», вызванного слишком большими позициями, так и чрезмерной чувствительности к краткосрочным колебаниям — многие трейдеры вынуждены устанавливать стоп-лосс, когда плавающие убытки превышают их психологическую толерантность во время обычных коррекций тренда из-за чрезмерного использования кредитного плеча, в конечном итоге упуская возможности разворота тренда; и «преждевременная фиксация прибыли», вызванная чрезмерно завышенными ожиданиями прибыли и стремлением зафиксировать прибыль — многие трейдеры закрывают свои позиции в начале долгосрочных трендов после получения небольшой прибыли, не в полной мере пользуясь преимуществами устойчивого тренда. Короче говоря, стратегия долгосрочных инвестиций с небольшими позициями, балансируя риск и доходность и оптимизируя управление позициями, позволяет трейдерам более рационально следовать рыночным трендам, в конечном итоге обеспечивая стабильную работу валютных инвестиций и устойчивый рост активов.

---

• 
• 

---

13711580480@139.com

+86 137 1158 0480

+86 137 1158 0480

+86 137 1158 0480

z.x.n@139.com

Mr. Z-X-N

China · Guangzhou

---